金融战吗？谁在做空一目了然？北向净卖出宁德时代超13亿，别小瞧了外资做空能量？

今日北向资金净卖出超82亿，是砸盘先锋部队，而 宁德时代、五粮液、中国平安分别净卖出13.05亿元、9.36亿元、8.34亿元，难怪宁德时代今日大跌创新低，带动创业板指数和沪深300指数大跌！不过，这跟北向持股宁德时代超9%股份来说，今日卖出还是毛毛雨，毕竟人家手中还有1000亿左右市值！ 单靠这些市值的波动，对于A股市场就可以呼风唤雨了。

长期以来，上面有种观点认为外资目前占据A股的体量仅有几万亿，不足5%，对A股影响不大？事实果真如此吗？ 我们从北向资金持股逻辑分析，就会发现，外资的持股动向基本上是拿住了A股的七寸，可以做到四两拨千斤，对A股影响极大。

1、北向资金外资持股宁德时代超9%筹码，市值近1000亿，！当市场有一定利空，主力会不会建立期指空单，然后砸盘宁德时代，造成创业板指数，沪深300指数大跌，进而通过股指期货做空获利，有没有可能？ 只要认真多看看盘面就能得出端倪！

2、北向资金不仅仅是重点持股宁德时代，凡是A股上证50和沪深300方向的超级权重股，北向资金都大幅度持仓，比如茅台持股还有7%左右，招商银行超8%，中国平安近期 持续杀跌持股比例也从7%降到6%，而同期股指期货也是持续杀跌，若做空获利丰厚。

—— 解析1：有没有可能，这些北向资金中的超级机构，一方面掌握了大量金融衍生品方向权重股筹码，在合适的时机（比如当下外围利空，再比如为了防止A股过快上涨，每个月期权交割之际）通过卖出权重股筹码砸盘，然后通过期指期权做空获利？

—— 解析2： 等期指、期权做空赚了一波钱，又开始逢低买入这类权重股筹码，等新时机出现，再来一次收割！反复如此，细心观察北向资金就会发现：总是在低位持续大幅度净买入，然后忽然就净卖出砸盘，砸盘后，过一阵子又开始不断买入！最后发现，北向资金买入总额不断创历史新高，而A股指数却基本没涨上去，一直在兜圈！ 认真观察盘面，再思考，有没有刚才说的这个因素？

3、北向资金为何只选择“股指期货和期权”的权重品种？

—— 解析：可以查看上证50ETF和沪深300ETF ，比如同样是银行，招商银行占据上证50ETF超7%份额，北向资金就拥有超8%筹码，而工商银行，北向资金只持有 0.5%的筹码；

—— 解析：同样的时候发生中 中国平安和中国人寿身上，最开始中国平安拥有上证50ETF超15%的份额，当时北向资金持股超8%，目前中国平安份额下降，北向资金持股也降至6%，但北向资金持有中国人寿却长期不足0.3%筹码！通过研究分析， 足以说明，北向资金外资只喜欢掌握大量与金融衍生品相关的“权重筹码”，因为这些筹码可以翻手为云覆手为雨！

4、如何追踪背后的控盘cao纵蛛丝马迹？

—— 解析1：细心一点就会发现，茅台、招行、平安 、中信证券 等权重品种，会经常性发生在某一瞬间同步拉升，或同步砸盘，这明显就是背后有金融大鳄资金统一行动。并且，招行、茅台等权重品种，会经常性忽然莫名其妙大跌，这背后都跟金融衍生品，期权收割高度相关，是否构成操纵？

总结，在A股弱势结构中，一个市场的核心权重股，应该是起到稳定市场的作用的，但屡屡带头杀跌，背后俨然隐藏了做空利润！ 比如宁德时代、贵州茅台、中国平安 等品种与金融衍生品股指期货和期权走势联动性如此之大，已经具备“期现联动”操纵模型，监管应该跟踪查询“经常性同步砸盘权重工具股”背后的资金是谁？ 尤其是在北向资金方向；再从相关金融衍生品同步获利角度，查查哪些具有关联交易？ 若权重工具股控盘A股金融衍生品市场的这个漏洞不解除，则A股永无宁日，将陷入反反复复被收割的命运。 2021年大盘走箱体震荡，可以清晰发现“指数与期权一个月一交割”高度正相关，指数永远都没有出现阶段上涨能超过完整一个月的，因为中国股市期权设计了每个月一收割，而美股是一个季度一收割！ 监管的本意，或是希望通过期权模型限制A股过快上涨，防止大起大落，但目前期权已经沦落为卖方机构一个月一收割市场的工具，市场更是反复大起大落，已经与监管初衷背道而驰，是否应该纠正？

特别提醒，以上观点仅仅是个人观察市场的推论，不代表事实，不做他人分析依据，若真如分析所言，则希望有关方面能解决目前市场的漏洞！让A股更加公正透明！