1. 首页
  2. 基金知识

私募基金投资 资源整合(私募股权成为资源整合中坚力量)

私募基金投资 资源整合

随着中国私募股权市场的不断发展和成熟,私募股权基金已经成为金融市场一个非常重要的组成部分。它不仅开拓了企业的融资渠道,尤其为正处于创业期和成长期的中小企业提供了其发展所必需的资金来源,而且还为一大批创新型和高新型企业的带来了快速增长与自我价值实现。

助推企业资源整合,优化资源配置

近些年来,随着多层次资本市场不断丰富完善,特别是创业板、新三板的推出,我国私募股权投资基金行业快速发展。私募股权投资基金已发展成为多层次资本市场的一支重要力量,特别是对于促进长期资本形成、支持创新创业具有不可替代的重要作用。

清科研究中心统计显示,6月2日至6月8日,国内并购市场共发生43起并购,披露的交易金额为266.90亿元,其中相当一部分有并购基金身影。

2013年以来,全球供需失衡、产能过剩问题突出,为产业并购提供了广阔空间。这一时期,也是我国并购基金迅速成长时期。并购投资基金是另一类重要的私募股权基金,凭借强有力资本实力对陷入困境的上市公司进行多种方式的重组重建,促进开展存量资本的优化调整,助力上市公司焕发生机。

私募股权或将成为实体经济破局者

私募基金是多层次资本市场体系的重要组成部分。从诞生之初,其目标就是服务于实体经济。作为一种新型高效率的投融资手段,私募股权基金在市场经济中可以更好地进行资金融通和资源配置,不仅从资金角度支持民营企业和中小企业的发展,还作为金融工具服务于实体经济,创造着有未来的实体经济。

具体来说,私募机构会选择有价值的、行业成长性好的、规避业绩差的机构,或者对于国家扶植的实体产业上市公司进行投资,甚至有很多私募机构在考察寻找各类高科技的项目,行业发展有走向国际的趋势。

目前,中小企业在我国国民经济发展中是一支重要力量。据中国银行间市场交易商协会发布的数据表明,我国中小企业占比超过99%,对我国GDP的贡献超过60%,对税收的贡献超过50%,提供了80%的城镇就业岗位和82%的新产品开发。但同时,由于我国资本市场本身尚未完全成熟,存在某些结构性问题。从企业自身来说,企业经营不规范、财务混乱、对自身融资需求不明确、资金运营效率低等问题,导致了金融机构判断贷款风险的难度。私募股权基金作为服务实体经济的一部分,能够帮助部分中小企业解决融资问题,同时也为资本市场提供更多投资标的。

高净值人士资产配置不可或缺成分

近年来,国家出台了一系列政策措施,去杠杆、破刚兑、扶持高新技术产业、引导资本向实体领域流动,私募股权投资行业迎来了历史性的发展机遇,如何把握国运大势、分享发展红利成为值得每个人关注的问题。

想要做好资产配置,一方面,要寻找可能获得高收益的投资机会;另一方面,要将风险有效分散,避免将财富集中配置于相关性较高的资产类别中。私募股权基金有诸多优势,因此在资产配置中不可或缺。

-1-

跑赢通货膨胀

在日常生活中,通货膨胀的影响渗透我们的吃、住、用、行等方方面面,大到房产,小到柴米油盐,但钱的购买力在下降!想要跑赢通胀,银行存款是做不到的,这个时候就需要做资产配置,私募股权基金的收益相对丰厚,有利于跑赢通货膨胀。

-2-

相对稳定

私募股权基金多数不会投单一的项目,而是投几个项目,这样分散风险,收益不会大起大落,而是相对稳定,虽然投资时间在三到五年,投资时间相对较长,但在资产配置当中受到经济周期的波动影响相对小。

-3-

省时省力

在当下,财富增长最好的方式就是让“钱生钱”。美国富豪资产中最大的占比是金融,占到25%左右,这里面就包括对冲基金、私募股权基金资产。因为不用费神费力即可赚取较高的收益,私募股权基金已经成为高净值人士的标配。

– 4 –

相对安全

私募股权基金的资金由商业银行托管,基金主体(通常为有限合伙企业)在银行开立账户时需提交一系列合法合规证明。在基金存续期内,基金所有货币资产均存放在该账户中,所有货币收支活动均通过该账户进行。商业银行对该基金的资金使用情况严格监管,以保证资金合规使用。

资管新规助力私募股权投资安全发展

2018年4月,中国人民银行联合证监会、银监会、保监会和外汇管理局联合发文—-《关于规范金融机构资产管理业务的指导意见》。毫无疑问,资管新规实施后,将对我国金融机构资产管理业务产生深远影响。对于私募股权投资基金而言,随着统一监管、穿透式监管的持续,相关募资行为、行业发展等都将进一步得到规范,有利于整个行业防范风险,更好服务实体经济。

从长远来说,资管新规有利于私募基金行业的健康有序发展,优秀的私募基金管理人会更容易得到市场和投资人的认可。打破刚兑和禁止保本保收益,也会引导教育投资人建立正确的理财观,未来市场会逐步出现头部效应,大资管时代将给私募股权投资带来广阔的发展空间和融资渠道。

资料来源:网络

声明:本文不构成任何操作建议,仅供读者参考。如有侵权,请联系我们进行删除。

原创文章,作者:景合财经,如若转载,请注明出处:https://www.jhyyfw.com/show/47035.html