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如何通过公式选出财务指标好的股票(财务指标选股大全)

财务指标若干个,怎么在这些指标中,筛选出我们中意的好股票呢?以下我们需要非常重点的参考。学会了说不定,本周你自己就能选出超级好票。


第一:PEG(市盈率相对盈利增长比率)


市盈率是是衡量股票价格高低的最基本、最重要的指标之一,是股票每股市价与每股盈利的比率。一般认为该比率保持在20~30之间是正常的过大和小都不好。但是依然也会有例外,比如很多科创板的股票通常市盈率会比较高,甚至有几百倍也是常见的。

判断A股的时候,看股价是否高看可以参考PEG。

因为PEG是用市盈率/未来3或5年的每股收益复合增长率。这样计算就可以大大弥补市盈率统计带来的缺陷性,可以提高我们判断的准确率。

比如说A公司的PE是20,假设他未来5年的预期每股收益复合增长率为20%,算下来他的PEG等于1。这就说明改票的估值具有未来业绩的成长性。


如何通过公式选出财务指标好的股票

PEG始终是主导股票运行的重要因素,所以寻找并持有低PEG的优质股票是获利的重要手段。


就如同现在的行情,A股在今天最低已经回到了2715附近,这个位置是一个强支撑,可以看见股价触底就开始反弹,尽管隔夜外围表现不好。但是A股的估值实在太低了,很多银行、券商、地产、旅游等等,所以他们的PEG都非常低,买入级别高。

将市盈率和公司业绩成长性相对比,那些超高市盈率的股票看上去就有合理性了,投资者就不会觉得风险太大了,这就是PEG估值法。

但是,对于高科技型产业,或者说具有成长空间的公司,他们的的PEG都会高于1,甚至在2以上,投资者愿意给予其高估值,所以可以算出市盈率自然高。

当PEG小于1时,可能是股价被低估,要么是业绩预期不好。通常价值型股票的PEG都会低于1,以反映低业绩增长的预期。然后我们再配合其他的指标结合来分析具体的情况。

由于PEG需要对未来至少3年的业绩增长情况作出判断,所以可以很高程度提高准确判断的难度。如果同行业比较,如果某公司股票的PEG为12,而其他成长性类似的同行业公司股票的PEG都在15以上,则该公司的PEG虽然已经高于1,但价值仍可能被低估。

第二:每股净资产


每股净资产又称股票账面价值,可以简单看成是,每股股票所包含的公司的实际资产价值,,真实的反应持仓股东的持股权益。

也是一个公司资金实力的象征,相当于一个门面了。上市公司中,企业经营都是以其净资产数量为依据的。如果净资产过于少,而还在外面还背负了许多债务的话,就算业绩再好,不顶用,因为要还钱的啊。

如何通过公式选出财务指标好的股票

像中国平安这样的,一般就是好票特征。PEG才0.23,每股净资产36.82,股价现在72块,真的模范生一个。


第三:市净率

市净率:每股股价与每股净资产的比率,也是一个非常重要的财务分析指标。我们怎么去看?一般来说,市净率越低的股票,就会更安全。尤其在调整行情之中,市净率更成为投资者们较为青睐的选股指标之一,依旧这个指标选股,安全边际就要高很多。


第四:每股未分配利润

每股未分配利润,是指公司历年经营积累下来的未分配利润或亏损。它是公司未来可扩大再生产或是可分配的重要物质基础。与每股净资产一样,它也是一个存量指标。每股未分配利润应该是一个适度的值,并非越高越好。

未分配利润长期积累而不分配,肯定是会贬值的。由于每股未分配利润反映的是公司历年的盈余或亏损的总积累,因此,它尤其更能真实地反映公司的历年滚存的账面亏损。

第五:现金流指标

股票投资中参考较多的现金流指标主要是自由现金流和经营现金流。自由现金流表示的是公司可以自由支配的现金;经营现金流则反映了主营业务的现金收支状况。经济不景气时,现金流充裕的公司进行并购扩张等能力较强,抗风险系数也较高。

其实,财务指标要看的东西真的非常多,要想研究透,是非常花费精力的。所以投资者可以看看学习,好好积累。希望早日有所突破。


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