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为什么通威涨停了,我却更看好隆基呢?

为什么通威涨停了,我却更看好隆基呢?

白酒、光伏,新能源三大抱团主线中,周三最强的就是光伏板块,通威股份涨停报收,主要原因是硅料供给紧缺,价格持续上涨,这从另一个方面印证了光伏持续高景气度的逻辑。

虽然通威股份涨停,隆基股份涨7.82%,但我更看好隆基。说说逻辑,虽然今年以来,硅料供需失衡,价格大涨,但是通威却不会因此而增加太多利润,受益者反而是隆基。

为什么呢?因为年前已经签了大规模的长单协议,提前锁定了采购价格,隆基就以长单的形式采购了大量通威的硅料。

硅料价格上涨,相当于隆基的存货涨价,而通威由于价格提前锁定,且四季度之前几乎无新增产能,很可能从中受益有限。

再者,电池片价格一直在下跌,通威的光伏产业除了硅料,就是电池片,硅料涨价没怎么受益,电池片跌价可全挨上了,你说郁闷不郁闷?

随着硅料价格的上涨,引来不少局外资本虎视眈眈,新进资本必然加剧市场竞争,再加之四季度产能集中释放,届时硅料价格有可能触顶回落。

而隆基股份正在全力推进一体化战略,开始扩产电池片。我们知道隆基的原则是不领先不扩产,既然隆基要扩产,说明它的电池片很可能是领先的。

按照隆基的速度,用不了多久,电池片又要干到全球第一,不要怀疑隆基,之前组件就是这么干到全球第一的,用不了多久,你就会感受到隆基的强。

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