来源：华尔街见闻 王眉

　　一些市场参与者担心，FedNow可能会促使资金快速流出金融机构，从而加剧潜在的银行挤兑。但美联储官员淡化了这些担忧，称银行业有工具可以缓解资金外流浪潮。

　　美联储即将推出一项期待已久的服务，旨在实现美国支付系统的现代化，最终使美国人每周7天、每天24小时都能在几秒钟内收发资金。

　　据媒体周四报道，官员们表示，预计美联储本周将推出即时支付系统FedNow，该系统自2019年以来一直在筹备中，将寻求消除现金转账通常需要几天才能结算的延迟，使美国与英国、印度、巴西和欧盟等国家保持一致，这些国家多年前已经建立了近乎即时的系统。

　　FedNow将使美国人能够在几秒钟内通过电子方式转移资金，这对于一个纸质支票和现金仍然流行，而银行转账可能需要几天时间才能完成的国家来说是一个重大的进步。这是自上世纪70年代自动清算系统（ACH）启动以来，首个由政府支持的新支付系统。

　　作为即时支付系统，FedNow将与大型银行建立和推出的实时支付网络形成竞争，后者几乎可以让客户立即拿到钱，目前覆盖了约三分之二的支票账户，不过许多较小的银行和信用合作社并不属于该系统。

　　因为存在竞争，FedNow最初遭到大银行的反对，它们认为这是多余的。但此后许多银行都同意加入，因为FedNow将允许这些银行扩大向客户提供的服务。

　　目前，有41家银行和15家服务提供商获得了使用FedNow的认证，其中包括社区银行以及摩根大通、纽约梅隆银行、美国合众银行等大型银行，但美联储计划今年让更多的银行和信用合作社加入进来。

　　美国合众银行全球应付账款和嵌入式支付主管Anu Somani表示：

“对我们来说，FedNow确实是扩大业务范围的绝佳方式。”

　　与Venmo或PayPal等P2P支付服务（充当银行之间的中介）不同，通过FedNow进行的支付将直接在央行账户中结算。

　　美联储还运营着一个名为FedWire的实时支付系统，但主要用于大规模企业支付，而且只在营业时间运行。分析人士表示，虽然新的FedNow系统适用于所有人，但它可能最有利于消费者和小企业。

　　较小的银行通常通过较大的银行与FedWire连接，它们鼓励美联储开发FedNow，认为这将使它们能够获得实时支付，而不必向规模较大的竞争对手支付费用。

　　FedNow不会向消费者收费，不过目前还不清楚参与这项服务的银行是否会将相关成本转嫁给消费者，以及如何转嫁给消费者。

　　一些市场参与者担心，FedNow可能会促使资金快速流出金融机构，从而加剧潜在的银行挤兑。今年早些时候硅谷银行倒闭后，这种担忧进一步加剧。

　　但美联储官员淡化了这些担忧，称银行业有工具可以缓解资金外流浪潮。一开始，FedNow的最高支付限额为50万美元，但如果有需要，银行可以选择降低这一上限。

　　此外，美联储在6月份表示，虽然FedNow理论上可以让消费者立即获得资金，但在数千家银行和金融机构中，只有57家从一开始就参与其中。官员们表示，可能需要几年时间，该系统才能得到更广泛的应用，其功能才能得到进一步充实。