一、散户如何选择一只优质长线股

股民投资者们看到A股市场持股五年以上的股票，很多股民都是会选择持有贵州茅台，但A股贵州茅台的成功的是不可复制的，也是独一无二的，过去十年涨得好，未必未来十年还会涨得好。

当然如果在A股市场里面选一只持股五年以上的股票，贵州茅台是可以进行参考的，根据贵州茅台的成功案例，接下来想要在A股选持股五年以上的必须满足以下五大条件：

条件一：这只股票没有重大问题，比如重大违规，或者隐形地雷

条件二：必须是行业龙头企业

条件三：股价处于被低估，严重低估状态是最好的。

条件四：业绩稳定增长，股息率要高等

条件五：有政策支持的股票，抵抗风险能力强的股票。

按照这五大条件综合考虑，A股市场里面唯一符合条件的股票只能选工商银行，工商银行是基本已经满足长期持有五年以下的股票，下面根据工商银行进行详细分析。

（1）工商银行属于国有企业，国有控股的股票管理制度肯定相当严格的，并非像个体企业，存在一些重大违规的可能性。

所以从工商银行的结构来看，工商银行股票暂时还根本不存在任何重大问题，即使工商银行真有任何问题，相信都能化险为夷的，这类股票存在踩雷的可能性特别特别低。

（2）工商银行是真正的银行龙头老大，真正的行业龙头企业，龙头企业的股票肯定也不会太差的。

毕竟能坐上龙头宝座的，肯定在行业具有很大的优势，占比市场权重和份额是很大的，这类企业的股票是值得拥有的。

（3）工商银行股价在5.42元，每股收益是0.886元，市盈率在6.11倍，按照这些数据来看，工商银行完全被低估了。

当前工商银行确实处于被严重低估状态，被严重低估的股票最适合长期价值投资，持有五年以上是完全没有问题的。

（4）工商银行业绩是非常稳定的，基本每年都是保持稳定增长，2020年工商银行全面净利润为3159亿元，平均每天约有8.6亿的利润到账。

从工商银行的业绩来看，营业收入和净利润都是维持增长，足够说明工商银行的业绩是稳定的。

股息率也是挺高的，每年的股息率大约在3%～5%之间，A股很难找到有这样的股票。

（5）工商银行是国内最重要的银行之一，国内两会继续打造航母级的银行，而选定以工商银行为首，足够说明公司银行的发展完全都是受政策支持的。

毕竟工商银行是国有企业，国有企业完全按照过来的发展目标为前提，一切都是以国家利益为首，完全符合政策发展，同时受到政策支持。

汇总

综合通过上面分析得知，首先以贵州茅台为例，根据茅台的成功案例，总结价值投资的五大条件；其次根据这五大条件从A股进行筛选股票，唯一符合条件的只有工商银行这只股票。

工商银行股票确实非常符合五年以上长期持有的股票，只要安心持有五年不说有多少收益，但最起码炒股本金是安全的，持有其他不好的股票恐怕炒股本金都没有安全保障。

二、长线股票怎么选择

长线选股应该是价值投资，而不仅仅是指望年内翻翻，那样只是比一般的短线炒作时间拉长了而已，没有本质区别。

而价值投资的选股方式很多，不过以下几点可以重点参考。

所属有较好发展前景的板块领域，夕阳产业不应涉足。

过去较长一段时间的基本面形态相对良好，没有出现过利空的重大变故。

在没有市场突发状况的影响下成长性良好，比如非典时消毒液的销量火爆，消毒液厂商的业绩突然增加，随后一段时间虽然逐渐下降，但也维持了一段时间的火热，不过这不能证明这些厂商就有较好的成长性。

最好避开那些易受市场炒作也易受社会突发状况影响的行业公司。

所属行业没有出现寡头或垄断，过度的寡头垄断或纯粹的垄断产业，就算有较好的发展前景，真正的发展状况也并不一定很好。

如果为寡头市场，但寡头竞争依然激烈，而这个公司是比较有竞争力的一方寡头，那也可以选择。

风险价值和流动性不会非常高，这意味着短期股价不会有非常高的增长，但相应的，更加稳定，不会出现在低位买进，一两年后却因为价格的过度炒作而跌到了超低估区，公司业绩增长，反而股价不如从前。

核心竞争力在行业内属于比较好的。

股价没有处于高估区。

进行价值投资，我觉得如果市盈率超过20就已经算是高了，如果在40以上，我觉得就必须慎重考虑，要不要等股价回落在买进了。

市盈率就是说你多长时间能收回成本，40年太长。

市盈率也要考虑当时的通胀和汇率的关系，具体的有专门的书籍。

如果含B股H股的股票，可以看看AB和AH的比值，如果长期都是比较相近的，应该就是比较好的。

随大市运行的，且曾经长时间，或现在依然强于大市运行的股票可优先考虑。

另外一个重点是，价值投资更重要的是选时，在股价已经到达价值洼地区，就可以买进，而不需要在乎股价是否还会下跌，因为只要公司不倒闭，就一定会回归价值区的，而且一般很快。

推荐在股市大熊市，刚刚出现些许反转信号，而个股已经到达价值超低估区的时候，进行长线介入。

以上是普遍的选择方式，但是这样可能会比较多的选择到大盘股，不过实际上，价值投资真正能有爆炸性回报的多在中小盘甚至创业板，这两类股票很多时候都不符合上面所说的这些情况。

想要选择这类价值洼地，想要在这些麻雀里找到能飞上枝头做凤凰的，还是要对整个经济形势和各个行业的发展前景有非常深入且长远的分析，也要有超于常人的长远目光和惊人的胆量，同时有足够长的耐心，以及足够多、深入和广泛的政治、经济、财会、股市知识才行。

其实长期的价值投资是最难的，专业性最强的，但是因为它看似操作最简单，几乎没什么操作，而且只要拿足够长的时间，风险就会非常小（比基金债券还小的风险），参与的人很多都能挣到钱，因而被认为是最简单的，不过实际上，价值投资难在选择，而不再如何买卖，因为时间跨度长，资金流动性差，所以必须选择最有回报的股票，这个非常难，显然3年翻两倍的回报不能满足价值投资者的胃口，价值投资要的是10年翻50倍，20年增值上千倍，退休后能让自己有花不完的钱的股票，虽然可能说的有些高，但这就是价值投资者的目标。

啊对了，做长线，我觉得钱少了不行，一两万的，还不如做短线，等做短线钱多了再拿出一部分做长线，剩下的基本退出股市，不再做短线，这样才能有较好的回报。

三、怎么分析一支股票是否适合长线持有

一个股票的好坏，首先看这个股票是干什么的，季报和年报披露情况，净利润在每年是在增长还是亏损，再看业绩是不是具有竞争优势，垄断的公司是最好的，或者是具有高新领先技术，如微软在上市之初到现在翻了100多倍。

这些都是有业绩支撑。

适合做短线的股票：都是热门题材，如国家推出什么经济刺激政策，那么短期这个热门板块就很火，可以短线参与，如世博题材，亚运会板块，如东方宾馆，最近还不错。

还有人民币升值题材，利好航空业和造纸业，这都是短期追捧热点。

而长线投资，：就是业绩优良，不会倒闭，上市公司经营透明，不存在老鼠仓的情况。

也可以是未来将会比较好的公司或行业。

如巴菲特就是投资长线的，他看好比亚迪，就赚了很多。

比亚迪是业绩优良的具有潜力公司。

现在买稀缺资源是可以长期持有的，因为这样的资源只会越来越少。

当然也分周期型行业和非周期型行业。

如矿产，煤炭，稀有金属，黄金。

还有优质公司。

四、如何判断一只股票是长线是中线还是短线路

作为长线资金，大多寻求稳健的投资路径，因此，如何准确地判定一个股票的底部和如何分批投入是一个重要的课题。

(但首先要说明，如果你想以接近最低价满仓某只股票作长线持有的话，那是不现实的。

)

近年的底部形态大约有这几种：

　　1、打压、下破平台，放量见底。

这类股票大多已经累积一定幅度跌幅了，然后再在低位横盘相当一段时间，之后突然放量下跌突破平台(大多借助大市下跌)，在放出巨量后再收一阴，底部形成。

　　2、标准下降通道，突然 发性放量拉高。

这类股票大多有标准漂亮的下降通道，突然在某天放巨量收阳线，底部形成。

这类股票有时还能跑出短期黑马来;但大部分拉高后会再作调整。

　　3、构筑双底、三底、四底。

这类股票筑底手法比较老。

但有一部分资金的确是很喜欢玩这把戏，每一波浪的底部和顶部有高达50％的幅度，每年做三四个波段。

这类股票的底部和顶部都很标准，低位跑不掉，高位套不住。

　　4、在低成交量的水平下，升时放量，跌时缩量，振幅不大，横盘走势。

这类股票是一些比较老的吸货手法了，也最折磨人。

一般会出现阴阳相隔、两阴夹一阳或两阳夹一阴的走势。

这类股票的庄家一般实力不算太强(相对于期货资金来说)，但控盘性很高，做庄期很长，起码一两年。

　　5、期货资金入主，井喷行情。

这类股票看不出底部，庄家就是底部，运气就是底部。

这类股票只适合短线资金参与。

　　6、迅速拉高翻番后，向下调整近一年，价位到达黄金分割点处。

这类股票我兴趣不大。

　　因此，从长线投资的角度看，第1、第3和第4种底部是比较适合长线资金参与的。

但第1种需每天观察，否则哪知道它哪天会破位?而第3种有一定风险，参与这类股票一定要设好止损位最好在前几浪参与;第4种风险最小，但时间可能很长，需很有耐心，还要说明一句，必须先看看其相对价位是高还是低。

　　而短线炒作则完全不同，不着重寻找底部，只着重拉升段。

　　短线炒作就要寻找高能量的股票，这类股票方能有振幅给你做短线，可参考的有几种：

　　1、一天行情，涨停买入。

这类股票大多在开市十几分钟即急速拉高到涨停，之后全天被封涨停，然后第二天顺势大幅高开。

短线参与的价值就在于其高开的那段跳空缺口了，但每个人的目标不同， 婪程度不同，后果也不同。

　　2、在价位不太高的前提下，连续放量拉两条大阳线，阳线实体要足够大。

这类股票一定要仔细留意当天的分时走势，一般经验：开盘拉高，全天横盘的走势预示着后市潜力不大，那些上冲下突，左穿右插的走势才够黑。

　　3、博反弹---高位放量下跌。

哎，说起这类股票最伤心，成功率只有20％左右，只建议少量参与。

　　4、涨停、涨停、再涨停。

这类股票可谓能量最高，但敢跟的却很少。

　　5、长期成交稀疏，跌幅不大，近期成交活跃，拉几条中阳后缩量回调2、3天，再放量拉高，而这些阴阳线的实体明显比前期大。

这类股票最适合稳健的短线炒手参与，成功率极高。

　　6、空头陷阱，标准上升通道被打破，稍作调整后重新拉高，而且大多能创出新高。

这类股票我到现在还未能掌握好，因为其调整期难以捉摸，不知该在何时介入，有失短线意义。