景合财经作者：知识星球找老齐的读书圈
之前我们一直说，未来十年一定会有牛市，其中一个重要原因就是大资管时代的开启，越来越多的机构投资者加入其中，而机构的规模也在快速膨胀，为了让大家都去买基金，而不是自己炒股票，管理层也是操碎了心，最近又在大规模的发牌照，基金投顾业务获批机构已经超过30家。其中一多半基金公司，13家证券公司。
但是大家可能对这个东西还不是很清楚，甚至完全感受不到他的存在，其实2019年10月就已经试点了，而这几年一直就在发牌的过程当中。那么他们干了什么事呢？其实无非就是在自己的基金销售app中，做一些基金的组合，比如大家熟悉的蚂蚁的帮你投，这就是所谓的基金投顾业务，也就是给你选择一些基金，再搭配一些固收，然后美其名曰匹配你的风险收益能力。
可能有小伙伴听到这，有疑问了，这不就是老齐在知识星球齐俊杰的粉丝群里干的事吗？其实完全不一样，我们始终把自己定位在教学为目的，而并非投顾，我们更多是告诉大家，为什么把这几个产品搭配在一起，搭配在一起，会起到什么样的效果，适合什么样的风险，啥时候买，怎么买效果最好，老齐要想做投顾，那就去某平台开跟投业务了，把组合建好，你们一键跟投就行了，这才是投顾业务，对我的收益也最大。但我并不想这么干，因为这么干对大家没什么好处。不经过学习，你也根本拿不住。
比如，基金销售平台就在干这个事，推出组合的目的，其实更多还是为了销售。举个最简单的例子，各大基金投顾公司，所推荐的组合，基本上都是自家旗下的基金。所以相当于打包促销而已。所以二者的形势好像差不多，但是区别却天差地别，就好像有的读书会是为了分享知识，有的读书会却是为了卖书一样。目的不同，本质也就自然不同。大家区分也非常简单，那些但凡指定地点，让你去购买基金的，基本都是销售为目的。而像老齐这样，你爱上哪买上哪买，我是不可能赚到你的销售佣金的。事实上有些平台却是会给一些费用，老齐也全都返给粉丝们了。只要你投资资产在20万以上，就光这笔钱，估计就已经值回每年的票价了。
其实现在投顾服务还远远不到位，大家都光顾着卖产品，根本就完全忽略了服务，在知识星球齐俊杰的粉丝群里，老齐经常听到各种抱怨，我听了理财经理的话买了某某基金亏了多少该怎么办，这就已经说明问题，目前所谓投顾有这么几大乱象，
1、销售人员在业绩压力面前，不断得给客户推荐热门产品，要么就是在市场最高点，忽悠大家过来接盘追高，那么必然会造成客户的巨大损失，
2、最搞笑的是，有些理财经理，却是也在提示风险，但是目的不纯，他并不是真的怕你亏钱，而是让你把老基金卖掉，然后再买一个新基金，这样他又可以赚一份佣金收入。而大部分客户在没有任何投资理财认知的情况下，就中计上当了
3、完全无视客户的需求，只推荐返佣最高的产品，比如新发基金和封闭基金，是理财经理们最爱推荐的产品，老齐这里就接到过一个吐槽，75岁的老人，被忽悠买了一个5年封闭的股票基金，当时老齐就说，这个理财经理该杀。
4、投而不顾，产品卖完就完了，然后你再找他，人都找不到。
现如今基金投顾其实也是换汤不换药，推组合的目的，其实还是为了销售，而并非针对客户需求。理论上推组合和推FOF没有啥区别，根本体现不出投顾两个字。
那么什么才是真正的投顾，或者说大家需要什么样的投顾服务？
首先，你的屁股得坐在投资者这一边，为投资者的利益服务，而不能是销售业绩导向。也就是说在市场最热的时候，你需要有克制。唯有这样才能取得客户的信任。
其次，需要做心里辅导，投资的最大问题，其实来自于心里，组合并不能包治百病，基金拿不住，并不完全都是因为价格下跌，很多时候都是被其他事情吓跑的，比如去年的疫情，很多人都割肉卖出了，并不是他们对于下跌有多害怕，而是对于疫情心里没底。击穿了心理底线，这时候投顾需要安慰大家，客观分析逻辑，给大家信心。所以要求投顾要经常跟投资者互动，解答投资者心中疑问。比如老齐常开玩笑，我的策略也就值10块钱，剩下190都是心里按摩费。估计没有老齐一路按摩，很多人也坚持不到最后。
第三，投顾必须要有利他之心，基金销售是一个悖论，最好卖的时候，一定是对客户收益最差的时候，相反最难卖的时候，他一定是潜在收益最高的时候，所以你要怎么做，比如现在让客户去买新能源芯片这些行业根本不用动员。大家一看涨幅就会蜂拥而至，但不出3月这些客户就得骂街。相反银行保险这些东西无人问津，你得说破嘴皮子，他们都不愿意买入，但同样一段时间之后，客户会很感谢你。
所以综合来看，老齐并不认为基金公司和券商能把投顾这个事干好，不但不能为你多赚钱，很可能会让你赔钱，因为他们跟自己的主营业务冲突，你自己又当裁判又下场踢球，自然屁股也就坐歪了。啥时候基金投顾只从客户那里收取服务费，而不从基金公司领工资，那这个行业才能正常发展，所以卖服务就是卖服务，不能跟卖产品的掺和在一起，否则肯定是换汤不换药。反过来说，投资者也要擦亮眼睛，免费的才是最贵的，一脸笑容，主动免费为你提供服务的，大部分都是要赚你佣金的。无论他挂着什么顾问，经理的头衔，其实最终都是个销售。在知识星球齐俊杰的粉丝群里，昨天我们回答了大家关于基金的一些问题，随着创业板创新高，我们有些基金需要做出调整，而有些基金，则要继续持有保持配置比例，像这样的互动，我们每天都有，总是及时给到大家
